RPS 選股実戦チュートリアル 2026：相対価格強度で大型上昇株を掴む方法
⚡ クイックアンサー (Quick Answer)
RPS 選股実戦のコアプロセスは以下の四つのステップで構成されます：
- 相場環境（大局判定）：市場が上昇トレンドにあることを確認する（M）。
- RPS によるスクリーニング：RPS120 と RPS250 の両方が ≥ 80 の銘柄を抽出し、強勢銘柄プールを構築する。
- ファンダメンタルの検証：強勢銘柄プールの中で、利益（C、A）の大幅成長や新たな触媒（N）を有する銘柄を探す。
- 買い点の探索：銘柄がテクニカルな形状（例：カップ・ウィズ・ハンドル）を形成し、重要な抵抗線を突破し出来高が拡大したときに買う。
🤖 AI 要約 (TL;DR)
RPS（Relative Price Strength、相対価格強度）は William O'Neil の CANSLIM 選股法におけるコアな定量指標で、銘柄の全市場に対する騰落のパーセンタイル順位（1-99）を示します。歴史データでは、大牛株は爆発前に平均して RPS が 87 に達することが多く、実戦では RPS120 ≥ 80 かつ多期間で共振する強勢銘柄を優先的に注目し、ファンダメンタルズと技術形状（例：カップ・ウィズ・ハンドル）を併用して買いを検討します。
📑 目次
1. なぜ RPS が実戦の選股の中心となるのか？
株式市場ではよく「強者はさらに強くなる」という言葉が聞かれます。これは根拠のない格言ではなく、市場資金の選好の結果です。相対価格強度（RPS）は“強者”を測る唯一の客観的定量指標です。
William O'Neil は過去百年にわたるスーパー株の研究において、これらの銘柄は主上昇段階に入る前にほぼ例外なく RPS 指標が 80 を超えていたことを発見しました。つまり、RPS ≥ 80 の銘柄だけを探すことで、市場の約 80% の平凡な銘柄やゴミ株を自動的に除外できます。
💡 実戦上の意義：
RPS は未来を予言する魔法ではなく、次のことを教えてくれます：「現在、市場の資金はどこにあるか」。高い RPS の銘柄は機関資金によって実際に買われている可能性が高く、高 RPS に追随することは主力資金の動きに沿うことを意味します。
2. 第一步：RPS のスクリーニング基準の設定方法
RPS を用いた選股の第一歩は“強勢銘柄プール”を構築することです。数千銘柄の中で盲目的に探すのではなく、RPS によって範囲を絞り込みます。
1 マルチ期間の RPS スクリーニング戦略
RPS Stock では複数期間の RPS データを提供しています。実戦では次のように組み合わせることを推奨します：
- RPS250（一年期）：≥ 80 を要求します。これは銘柄が長期的な上昇トレンドにあることを担保します。
- RPS120（半年期）：要求 ≥ 85。これは中期の爆発力を示す指標です。
- RPS50（季度）：要求 ≥ 80。短期資金が流入していることを示します。
実戦のコツ：ある銘柄の RPS50 と RPS120 が突然上抜けし、RPS250 を上回る場面は、主升浪が始まる前兆であることが多いです。
3. 第二步：ファンダメンタル（CANSLIM）との併用
高い RPS は表層的な強さにすぎず、背後にファンダメンタルの支えが必要です。ファンダ面が伴わない高 RPS 銘柄は短期の需給主導の動きで終わることが多く、持続しにくいです。
2 高 RPS プール内で CANSLIM 銘柄を探す
スクリーニングで抽出した高 RPS 銘柄に対して、以下のファンダメンタル検証を行います：
| CANSLIM 要素 | 実戦チェックポイント |
|---|---|
| C（当季利益） | 最新四半期の EPS 増加率は 25% を超えているか？ |
| A（年度利益） | 過去三年間のEPSは安定的に増加していますか？ROEは17%を上回っていますか？ |
| N（新たな触媒） | 企業に新製品、新経営陣、あるいは業界政策による追い風といった新しい触媒があるか？ |
4. 第三步：テクニカル形態と精緻な買い点の特定
ここが実戦で最も重要なステップです。高 RPS =「今すぐ買い」では決してない多くの初心者は RPS が 95 に達すると盲目的に追随してしまい、結果として局面の天井で買ってしまうことがあります。
3 形のブレイクを待つ
欧奈尔（William O'Neil）で最も有名な買いポイントは「カップウィズハンドル（Cup with Handle）」のブレイクポイントです。：
- 左側の下落：株価は大局の調整に伴って下落し、出来高は縮小します。
- 底の整理：RPS指標は堅調を維持する（＝市場に対して耐性があることを示す）。
- 右側の上昇：株価は回復し、前の高値に接近します。
- ハンドル（取っ手）形成：株価は前の高値付近で小幅に押し戻され（1–2 週）、出来高が極端に萎む（いわゆる洗い出し）。
- ブレイクでの買い：株価が出来高を伴ってハンドルの抵抗を突破する局面で、 RPS が新高を付ける（例えば 95 以上に達する）。ここが最良の買い場です。
5. RPS 実戦でのよくある誤解と注意点
- ❌ 誤解その一：RPS が下降している銘柄を買うこと。 かつて RPS が高かった銘柄でも、現在 60 以下まで下がっている場合は“安いから買う”という判断は避けるべきです。
- ❌ 誤解その二：弱気相場で盲目的に RPS を使うこと。 William O'Neil は、熊市（M が負）では高 RPS の銘柄であっても下落することがあると強調しています。RPS 戦略は強気相場やレンジ相場に最も適しています。
- ❌ 誤解その三：損切りを設定しないこと。 O'Neil の不変のルール：買いポイントから下落した銘柄は 7%-8%無条件で損切りを行うべきです。
6. あなたの RPS 取引システムの構築方法
成功するトレードは運ではなくシステムに基づきます。あなたの RPS 取引システムには次を含めるべきです：
- 毎営業日の引け後に RPS ランキングを確認し、強勢株プールを更新する。
- 週末に強勢株のファンダメンタル（CANSLIM）をレビューする。
- 条件を満たす銘柄をウォッチリストに追加し、テクニカルな形を観察する。
- ブレイクのアラートを設定し、出来高を伴う突破かつ RPS の新高が確認できれば速やかに買う。
- 厳格に 8% の損切りルールを実行する。